AaveプロトコルはDeFi貸付市場で支配的

Aaveは、分散型金融（DeFi）市場で展開されている主要なプロトコルのリストに入っています。

彼はDeFi貸付市場で優位な地位を築くことに成功しました。この分野は資金へのアクセスを簡素化するため、最も有望な分野の一つになっています。

2025年の夏の終わりまでに、Aaveプロジェクトは約470億ドルのデジタル資産を蓄積しました。2024年の初めには、ロックされたトークン（TVL）は80億ドルと評価されました。

DeFiLlamaのデータによると、Aaveが保持している資金の大部分はEthereumにあります – 337.11億ドル。 トップ5のネットワークには、Arbitrum、Base、Avalanche、Polygonも含まれています。

AaveのTVLは今年の6月以来急激に増加しています。多くのアナリストは、このトレンドが機関投資家の資本の参加によるものであると考えています。

すべての指標における爆発的な成長

Aaveプロトコルは、TVL、貸付、取引手数料からの収入を含むほぼすべての分野で強力な成長を示しました。

Token Terminalのデータによると、昨年における上記の指標は 約3〜4倍に増加しました。

借入市場におけるAaveの爆発的な成長は、顕著な例の一つです。昨年からの総取引高は320億ドルから1002億ドルへと3.13倍増加しました。

DeFi借入市場の64%（646億ドル）がAaveに基づいており、専門家は、投資家が新しい資本調達システムに移行する初期段階を見ていると考えています。

今後10年以内に、預金額が大幅に増加するのを目にするでしょう。貸付のDeFiプロトコル、特にAaveは、世界最大の銀行になるでしょう。

このセクターの成長要因をいくつか挙げることができます。

1.資本への自由なアクセス（インターネットにアクセスできる地球上の任意の場所で資金を調達し、貸付を行うことができます）。

貸し手にとって魅力的な条件（プロトコルへの資金提供条件は、商業銀行に比べてより有利で、利回りは年率1%から3%の範囲にあります）。

資金調達は24時間365日可能で、銀行セクターで必要とされる面倒な手続きを避けることができます。

暗号通貨やトークン化された資産、NFTを担保として使用することができます。

グローバルインフラの構築（DeFi貸付市場には、ヘッジファンド、銀行、コーポレーション、政府系および年金基金、さらには保険会社、非営利団体、大学、一部の政府が参入しています）。

Aaveが市場で支配的であるにもかかわらず、あらゆる潜在的な借り手は、他のプロトコルが提供する条件を考慮する権利があります。

競争の中でエコシステムは、できるだけ多くのユーザーを引き寄せるために政策を緩和するでしょう。

TVLの成長 – 制度的関心の指標

8月20日現在、Aaveプロトコルにロックされているデジタル資産の価値は約470億ドルでした。昨年の初め、この額は約80億ドルでした。

TVLの成長は、分散型貸付プロジェクトへの制度的関心の高まりを示しています。

投資家を惹きつけるのは、有利な金融条件や資金提供のより自由なメカニズムだけでなく、スマートコントラクトの透明な実行でもあります。貸し手と借り手はリアルタイムで条件や資本の動きを追跡できます。

Aaveのシェアは 約80% Ethereumネットワーク内のすべての未償還債務の。平台でのユニークな借り手の数はすでに1000人を超えました。彼らはさまざまな資金調達の形態を積極的に利用しています。プロトコルは、大規模な資本のプレゼンス拡大を含めて成長しています。

機関投資家は近年、DeFiプロジェクトをより注視するようになっただけでなく、その可能性のテストを開始しました。私たちは、新しいグローバル金融インフラストラクチャへの質的な移行プロセスを目の当たりにしています。その構成要素は暗号通貨取引所です。

元々DeFi業界は主に投機的なエコシステムでしたが、今では投資家が自身の利益を守るための共通のルールを確立することに関心を持つ新たな関係の形態となっています。

AaveでのDeFi貸付はどれほど成長する可能性がありますか？

DeFi市場で資金を調達した借り手は、それをAppleなどの巨人の株式購入にも利用できます。ただし、そのためには住所確認を伴うKYC手続きを通過する必要があります。

次に、あなたのトークンを米ドルに変換するブローカーを選ぶ必要があります。変換手数料は約0.5%-2% + ブローカー手数料0.1-0.5%です。

Aaveは、年利4-6%の短期および長期の貸付を行っています。主な利点は、金利が全ての人に対して同じであるという事実です。つまり、貸し手にとっては、あなたがどの国に住んでいるかは全く重要ではありません。

現在、米国の10大企業の総市場資本は23兆ドルを超えています。

今後5年以内にこの資本の10%がブロックチェーンに移行すれば、DeFi貸付市場は2.3兆ドルに達するでしょう。これらの資金の10%がAaveプロトコルに流入すれば、取引高は2300億ドルに増加します。

しかし、多くの観察者は、Aaveでの貸付は2030年までに大幅に増加し、500-700億ドルに達すると考えています。

プロトコルの流動性は、プロジェクトの自己資金によって支えられています。準備金は 270百万ドル以上増加しました、 これにより、Aaveは最も大規模で信頼性の高いエコシステムのリストに載りました。

プロトコルの基盤トークンであるAAVEは270ドルで取引されており、デジタル通貨の時価総額は42.66億ドルです（CoinGeckoのデータによる）。2021年5月に、このコインは歴史的な最高値667.69ドルに達し、2020年11月には26.02ドルで取引されていました。

プロトコルの流動性は、6億ドル以上のUSDCステーブルコインの大規模なボリュームによっても支えられています、 60億ドル以上、 アナリストは指摘しています。

大規模な資本は、まだ分散型金融市場の可能性を試験している段階です。しかし、このセクターが米国で合法化されれば、ウォール街は金融市場を管理するための新たなチャネルを得ることになります。

出所 – Aave, CoinGecko, The Block, DeFiLlama, Token Terminal, X