ما هو Superseed (SUPR)؟ دليل كامل لبروتوكول القرض الذاتي السداد الأول في DeFi

في عالم التمويل اللامركزي المتطور بسرعة، تظل كفاءة رأس المال واحدة من أكبر التحديات لكل من المستخدمين الأفراد والنظام البيئي الأوسع. غالباً ما تضع بروتوكولات الإقراض التقليدية في DeFi عبئًا على المستخدمين من خلال مدفوعات الفائدة، مما يقلل من عائداتهم الإجمالية ويحد من إمكانية الوصول. تظهر سوبرسيد (SUPR) كحل ثوري يعيد تصور كيفية عمل إقراض DeFi من خلال تقديم أول بروتوكول لقرض يسدد نفسه في العالم.

تستكشف هذه الدليل الشامل نهج سوبرسيد الثوري في دمج توسيع الطبقة الثانية لإيثيريوم مع نظام CDP (موضع الدين المضمون) المبتكر الذي يسدد تلقائيًا قروض المستخدمين من خلال الرسوم التي ينتجها البروتوكول. سواء كنت متحمسًا لـ DeFi تسعى لتعظيم كفاءة رأس المال أو مبتدئًا يسعى لفهم التطور التالي في الإقراض اللامركزي، يوفر هذا المقال كل ما تحتاج إلى معرفته عن تقنية سوبرسيد الثورية ورمز SUPR الذي يدعمها.

نقاط رئيسية

• قروض ثورية تسدد ذاتيًا: تقدم سوبرسيد أول بروتوكول قرض يسدد نفسه في العالم، مما يمكّن المستخدمين المؤهلين من الاقتراض بدون فوائد مع سداد تلقائي للقرض من خلال الرسوم التي ينتجها البروتوكول.
• ابتكار السوبر كولينترال: يحصل حاملو رمز SUPR الذين يحافظون على نسب ضمانة 500% على حالة السوبر كولينترال، مما يتيح لهم الوصول إلى قروض معدومة الفائدة والاستفادة من توزيع 100% من إيرادات البروتوكول.
• دمج الطبقة 2 + CDP: بُني كنظام إيثيريوم الطبقة الثانية على تكديس OP مع بروتوكول SuperCDP الأصلي، مما يجمع بين كفاءة التوسع مع آليات إقراض مبتكرة في نظام بيئي واحد.
• آلية إثبات السداد: نظام المزاد الفريد يوزع 2% من تضخم الرموز السنوي يوميًا، مما يخلق طلبًا مستمرًا على العملات المستقرة بينما يمول سداد القرض التلقائي لمستخدمي السوبر كولينترال.
• تعدد مصادر الإيرادات: ينتج البروتوكول تمويلًا مستدامًا من خلال أرباح متسلسلة الطبقة 2، وفائدة CDP من الأصول غير السوبر كولينترال، وإيرادات المزادات – جميعها موجهة نحو سداد القروض للمستخدمين.
• وظائف عبر السلاسل: يعمل SUPR عبر شبكات إيثيريوم، أوبتيمزم، بيس، وإينك باستخدام معايير XERC20/ERC7802، مما يضمن إمكانية الوصول الواسعة مع الحفاظ على اقتصاديات موحدة.
• تعظيم كفاءة رأس المال: على عكس البروتوكولات التقليدية في DeFi التي تحتفظ بالإيرادات، تعيد سوبرسيد 100% من دخل البروتوكول للمستخدمين من السوبر كولينترال، مما يخلق كفاءة رأس مال غير مسبوقة في التمويل اللامركزي.

ما هو سوبرسيد (SUPR Crypto)؟

سوبرسيد هو بروتوكول تمويل لامركزي ثوري يحول توسيع إيثيريوم إلى قروض تسدد ذاتيًا، مما يمثل تحولًا جذريًا في كيفية عمل إقراض DeFi. مبني كطبقة إيثيريوم عامة على تكديس OP، فإن سوبرسيد مفتوح المصدر، ولا يتطلب إذنًا، ومكافئ EVM، مما يمكّن المطورين من إنشاء تطبيقات بسهولة باستخدام أدوات وبنية تحتية مألوفة.

SUPR هو الرمز الأصلي لإدارة بروتوكول سوبرسيد، ويعمل كحجر الزاوية للنموذج الاقتصادي المبتكر للبروتوكول. مع إجمالي إمداد يبلغ 10 مليار رمز، يعمل SUPR كـ “سوبر كولينترال” – عنصر اقتصادي فريد يسمح للمقترضين المؤهلين بالوصول إلى قروض بدون فوائد مع الاستفادة من سداد تلقائي للقروض من خلال الرسوم التي ينتجها البروتوكول.

يعظم البروتوكول كفاءة رأس المال من خلال إرجاع 100% من إيرادات البروتوكول لمستخدمي السوبر كولينترال عبر عدة مصادر للرسوم، بما في ذلك أرباح متسلسلة الطبقة 2، وفائدة CDP من الأصول غير السوبر كولينترال، وآلية إثبات السداد المبتكرة. وهذا يخلق تجربة DeFi غير مسبوقة حيث يمكن للمستخدمين الوصول إلى العائدات بدون نسبة فائدة، مع سداد القروض بسهولة من خلال عمليات البروتوكول.

ما الفرق بين سوبرسيد ورمز SUPR؟

ما المشكلات التي يسعى سوبرسيد Crypto لحلها؟

1. كفاءة رأس المال المنخفضة في إقراض DeFi التقليدي

تعاني بروتوكولات الإقراض التقليدية في DeFi من مشكلات كفاءة رأس المال الأساسية التي تحد من عوائد المستخدمين وإمكانية الوصول. تتطلب معظم منصات الإقراض من المقترضين دفع أسعار فائدة غالبًا ما تتجاوز العوائد التي يمكنهم تحقيقها، مما يخلق وضعًا سلبيًا يقلل من كفاءة رأس المال العامة. تتعامل سوبرسيد مع هذا من خلال القضاء على مدفوعات الفائدة لمستخدمي السوبر كولينترال مع الحفاظ على استدامة البروتوكول من خلال مصادر إيرادات بديلة.

2. تزايد القيمة المحدودة لرموز البروتوكول

تواجه العديد من بروتوكولات DeFi صعوبة في إنشاء آليات قيمة مضافة ذات مغزى لرموزها الأصلية بخلاف حقوق الحوكمة. غالبًا ما تفيد إيرادات البروتوكول مجموعة صغيرة من أصحاب المصلحة فقط، مما يترك حاملي الرموز مع فوائد اقتصادية مباشرة محدودة. تحل سوبرسيد هذه المشكلة من خلال تخصيص SUPR كسوبر كولينترال، مما يضمن أن رسوم البروتوكول تفيد حاملي الرموز مباشرة من خلال سداد القروض التلقائي بدلاً من نماذج توزيع الرسوم التقليدية.

3. توزيع الإيرادات المجزأ

توزع البروتوكولات الحالية الإيرادات عادة بشكل غير فعال، مع هياكل رسوم معقدة لا تعظم فوائد المستخدمين. تحدث سوبرسيد ثورة في هذا النهج من خلال توجيه 100% من إيرادات البروتوكول – بما في ذلك أرباح المتسلسلات، وعائدات CDP، وعائدات مزاد إثبات السداد – بشكل مباشر لسداد قروض مستخدمي السوبر كولينترال، مما يخلق كفاءة رأس مال غير مسبوقة.

وظائف رمز SUPR

1. SuperCDP: بروتوكول الدين المضمون الأصلي

تعمل SuperCDP كمركز سيولة وآلية مكافأة لشبكة سوبرسيد، بُنيت مباشرة في بروتوكول التكديس بدلاً من تطبيق منفصل. يسمح هذا الاندماج بكفاءة غير مسبوقة وتوفير التكلفة. يمكن للمستخدمين قفل أصول متنوعة بما في ذلك SUPR، ETH، وWBTC كضمان لصك العملة المستقرة من سوبرسيد، مع اشتراط البروتوكول ضمانة بنسبة 150% لاستقرارها. على عكس أسواق الإقراض التقليدية من نظير إلى نظير، تستمد SuperCDP السيولة مباشرة من ضمانة المقترض، مما يلغي الاعتماد على المقرضين الخارجيين.

2. إثبات السداد: آلية مكافأة ثورية

يمثل نظام إثبات السداد آلية مكافأة فريدة برمجية حيث يتم توزيع 2% من تضخم الرموز السنوي يوميًا من خلال مزادات تنافسية. يتنافس المشاركون من خلال التزام العملات المستقرة لسداد قروض مستخدمي السوبر كولينترال، مع فوز أعلى مقدم بعائد SUPR اليومي. تضمن هذه الآلية الطلب المستمر على العملة المستقرة من سوبرسيد مع خلق إيرادات مستدامة لسداد القروض، مما يثبت دورة اقتصادية ذاتية التعزيز.

3. حالة السوبر كولينترال: إقراض غير مدفوع الفوائد

يحصل حاملو رمز SUPR الذين يحافظون على نسبة ضمانة 500% على حالة السوبر كولينترال، مما يمكّنهم من الاقتراض دون دفع فوائد مع الاستفادة من سداد تلقائي للقروض. تحول هذه الفكرة الثورية اقتصاديات الإقراض التقليدية من خلال استخدام رسوم البروتوكول التي يولدها من مصادر متعددة – بما في ذلك أرباح المتسلسلات، وفائدة القروض غير السوبر كولينترال، وعائدات المزادات – لحرق الديون لمستخدمي السوبر كولينترال بشكل منهجي.

4. صندوق السداد الديناميكي: إدارة الدين المستقرة

يعمل صندوق السداد الديناميكي كو Module استقرار متقدم يوجه رسوم البروتوكول إلى حرق تلقائي للدين لمستخدمي السوبر كولينترال. بدلاً من السداد الفوري، تُوجه الرسوم إلى عقد ذكي يحرق الديون على أساس تناسبي حسب جدول زمني محدد مسبقًا، مما يقلل من تقلبات معدل السداد ويمثل عملة مستقرة قاع للحفاظ على استقرار الأسعار.

5. التشغيل البيني عبر السلاسل

يعمل SUPR كرمز عبر السلاسل باستخدام معايير XERC20 وERC7802، مما يمكّن من تحويلات سلسة عبر شبكات إيثيريوم، أوبتيمزم، بيس، وإينك. يضمن هذا الوجود متعدد السلاسل إمكانية وصول واسعة وسيولة مع الحفاظ على اقتصاديات موحدة للبروتوكول عبر جميع الشبكات المدعومة.

حالات استخدام سوبرسيد في العالم الحقيقي

1. إقراض DeFi بدون فوائد

تمكن سوبرسيد المستخدمين المؤهلين من الوصول إلى رأس المال دون تكاليف الإقراض التقليدية، مما يخلق فرصًا لاستراتيجيات الرفع، وتوفير السيولة، والزراعة الإنتاجية دون عبء مدفوعات الفائدة. ويمكن لمقترضي السوبر كولينترال الحفاظ على نسب ضمانة 500% للوصول إلى هذه الفائدة مع الاستمتاع بالسداد التلقائي للقروض من خلال رسوم البروتوكول.

2. بنية تحتية للعملة المستقرة المبالغ فيها

يوفر البروتوكول أساسًا قويًا لصك العملات المستقرة اللامركزية المدعومة من أصول متنوعة. مع متطلبات ضمانة لا تقل عن 150% وآليات استقرار متعددة، تعمل العملة المستقرة من سوبرسيد كوسيلة تبادل موثوقة ووحدة حساب عبر نظام DeFi الأوسع.

3. تعظيم كفاءة رأس المال

يمكن لمستخدمي DeFi التقليديين تحسين تخصيص رأس المال الخاص بهم من خلال المشاركة في نظام سوبرسيد، حيث تتم إعادة الإيرادات الناتجة عن البروتوكول بشكل منهجي إلى المستخدمين بدلاً من الاحتفاظ بها من قبل البروتوكول. وهذا يخلق عوائد متفوقة محسوبة حسب المخاطر مقارنةً بالمنصات التقليدية للإقراض.

4. حلول توسيع الطبقة 2

يمكن للمطورين الاستفادة من البنية التحتية المعادلة EVM الخاصة بسوبرسيد لبناء تطبيقات DeFi قابلة للتوسع في حين يستفيدون من النموذج الاقتصادي الفريد للبروتوكول. يخلق دمج أرباح متسلسلة الطبقة 2 في مكافآت المستخدم حوافز موحدة بين نمو الشبكة وفوائد المستخدم.

اقتصاديات الرموز لسوبرسيد

تم تصميم اقتصاديات رمز SUPR بمبادئ تركز على المجتمع واستدامة على المدى الطويل:

الإمداد الكلي: 10 مليار رمز SUPR مع تضخم سنوي مضبوط بنسبة 2% من خلال إثبات السداد

توزيع تفصيلي:

• خزينة المؤسسة: 34.3% – تخصيص لدعم الاستدامة الطويلة الأجل للمشروع، والتطوير المستمر، والحوافز للمستخدمين
• المساهمون الأوائل والمستقبلون: 22% – فترة حجر 6 أشهر و36 شهرًا من الفحص الخطي من TGE لضمان توافق طويل الأمد للفريق
• صندوق النظام البيئي: 18% – تخصيص لدعم حوافز المنتج ونمو النظام البيئي
• مكافآت المشاركة في الشبكة: 15% – تخصيص لمكافأة النشاط على السلسلة، ومبادرات النمو والمشاركة الأوسع في الشبكة
• بيع سوبر: 5.7% – بيع مفتوح للمجتمع بدون فترة حجر وبدون جدول قفل
• المستثمرون الخاصون: 5% – فترة فحص خطي مدتها 12 شهرًا من TGE للمستثمرين الماليين المبكرين

تصميم جدول الفتح: يضمن هيكل الفحص إطلاق الرموز تدريجيًا مع الحفاظ على إمداد كافٍ متداول لعمليات البروتوكول، حيث يتم فتح جزء بيع سوبر بالكامل عند الإطلاق للمشاركة المجتمعية الفورية.

وظائف رمز SUPR

1. الحوكمة والتحكم في البروتوكول

يشارك حاملو رمز SUPR في قرارات الحوكمة اللامركزية التي تشكل تطوير البروتوكول في المستقبل، بما في ذلك معلمات أسعار الفائدة، وموافقات الأصول المضمونة، وترقيات النظام. وهذا يضمن تطورًا مدفوعًا من المجتمع يتماشى مع مصالح المستخدمين بدلاً من السيطرة المركزية.

2. عنصر اقتصادي السوبر كولينترال

تكمن الفائدة الأساسية لرمز SUPR في حالته كسوبر كولينترال، مما يتيح لحامليه الذين يحافظون على نسب ضمانة 500% الوصول إلى قروض بدون فوائد مع فوائد سداد تلقائي. تحول هذه الآلية الفريدة رمز SUPR من كونه رمز حوكمة بسيط إلى أصل منتج يولد القيمة من خلال توزيع رسوم البروتوكول.

3. المشاركة في إثبات السداد

يمكن لحاملي SUPR المشاركة في مزادات إثبات السداد اليومية، ويتنافسون للفوز برموز مطروحة حديثًا من خلال الالتزام بالعملات المستقرة لسداد القروض. وهذا يخلق طلبًا مستمرًا على كل من SUPR والعملات المستقرة للبروتوكول، بينما يوفر تمويلًا مستدامًا لآلية السداد.

4. فائدة جسر عبر السلاسل

كرمز XERC20، يسهل SUPR التحويلات السلسة عبر السلاسل وتوفير السيولة عبر شبكات متعددة، مما يمكّن المستخدمين من تحسين مواقعهم والوصول إلى الفرص عبر النظام البيئي الأوسع لإيثيريوم مع الحفاظ على التعرض للنموذج الاقتصادي الفريد لسوبرسيد.

مستقبل بروتوكول سوبرسيد

يركز خارطة طريق سوبرسيد على توسيع المفهوم الثوري لقروض تسدد ذاتيًا عبر نظام DeFi الأوسع. يخطط البروتوكول لتقديم أصول إضافية كمرشح للسوبر كولينترال، مما يمكّن المزيد من المستخدمين من الاستفادة من إقراض بدون فوائد مع تنويع قاعدة الضمانات لتعزيز الاستقرار.

يتصور الفريق توسيع بنية الطبقة 2 لدعم زيادة حجم المعاملات وتطبيقات DeFi الأكثر تطورًا المبنية على أساس سوبرسيد. يتضمن ذلك توسيع عمليات الدمج عبر السلاسل لتوفير وصول سلس عبر عدة شبكات blockchain مع الحفاظ على النموذج الاقتصادي الموحد.

سوف تركز التطورات المستقبلية على تحسين كفاءة صندوق السداد الديناميكي وإدخال مصادر الدخل الإضافية التي يمكن أن تسهم في سداد القروض التلقائي. إن النهج المبتكر للبروتوكول في إعادة 100% من الإيرادات إلى المستخدمين يضعه كنموذج محتمَل لتصميم بروتوكولات DeFi المستدامة.

تشمل الأهداف على المدى الطويل إنشاء سوبرسيد كالبنية التحتية الرئيسية لتطبيقات DeFi ذات الكفاءة العالية في رأس المال، حيث يصبح مفهوم القروض التي تسدد ذاتيًا ميزة أساسية بدلاً من كونه ابتكارًا، مما يغير بشكل جذري كيفية تفاعل المستخدمين مع الخدمات المالية اللامركزية.

سوبرسيد مقابل المنافسين

تعمل سوبرسيد في المشهد التنافسي لبروتوكولات الإقراض DeFi وحلول الطبقة 2، لكن تميز نفسها من خلال نهجها الفريد في سداد القروض التلقائي وتعظيم كفاءة رأس المال.

المنافسون الرئيسيون:

تقدم بروتوكولات CDP التقليدية مثل MakerDAO (MKR) وLiquity (LQTY) الإقراض المضمون ولكن تتطلب من المستخدمين دفع فوائد وإدارة مواقعهم يدويًا. توفر حلول الطبقة 2 مثل Arbitrum وOptimism توسيعًا ولكن لا تدمج آليات الإقراض الأصلية أو توزيع الإيرادات مع المستخدمين.

مزايا سوبرسيد التنافسية:

يقضي مفهوم السوبر كولينترال الثوري للبروتوكول على مدفوعات الفائدة للمستخدمين المؤهلين بينما يوفر سدادًا تلقائيًا للقروض من خلال رسوم البروتوكول – وهي ميزة لا يقدمها أي منافس حاليًا. يخلق دمج أرباح المتسلسلات كنوع من مصادر الإيرادات تمويلًا مستدامًا يعود بالفائدة بشكل مباشر على المستخدمين بدلاً من إثراء مشغلي البروتوكول.

على عكس رموز الحوكمة التقليدية التي تقدم قيمة اقتصادية محدودة، يوفر SUPR فوائد ملموسة من خلال آلية السوبر كولينترال، مما يخلق توافقًا أقوى للحوافز بين نجاح البروتوكول وقيمة حاملي الرموز. تؤسس آلية إثبات السداد طلبًا مستمرًا على العملة المستقرة للبروتوكول بينما تكافئ المشاركين، مما يحل التحديات المتعلقة بالسيولة والاستقرار التي تعاني منها العديد من المنافسين.

موقف السوق:

بينما تركز المنافسة على إما الإقراض أو التوسيع، فإن النهج المتكامل لسوبرسيد الذي يجمع بين كليهما مع اقتصاديات رمزية مبتكرة يخلق عرض قيمة فريدة تعالج نقاط ألم متعددة في DeFi في وقت واحد، مما يضعه كنظام بنية تحتية من الجيل التالي بدلاً من تحسين تدريجي.

خاتمة

تمثل سوبرسيد تحولًا جذريًا في التمويل اللامركزي من خلال بروتوكول القرض الثوري الذي يسدد نفسه، والذي يجمع بين توسيع الطبقة الثانية لإيثيريوم وآليات CDP المبتكرة. من خلال إدخال مفهوم السوبر كولينترال وآلية إثبات السداد، يخلق البروتوكول كفاءة رأس المال غير مسبوقة حيث يستفيد المستخدمون من قروض معدومة الفائدة مع سداد تلقائي عبر الرسوم التي ينتجها البروتوكول.

يعمل رمز SUPR كأكثر من مجرد أصل حوكمة – إنه يعمل كالسوبر كولينترال المنتج الذي يمكّن حامليه من الوصول إلى نموذج الإقراض المستدام الأول حقًا في DeFi. مع اقتصادياته الشاملة، وقابليته عبر السلاسل، وتوزيعه الذي يركز على المجتمع، يضع سوبرسيد نفسه كالبنية التحتية الأساسية لتطور الخدمات المالية اللامركزية التالي.

للمتحمسين في DeFi الذين يسعون لتحقيق أقصى كفاءة لرأس المال والمبتدئين الذين يتطلعون للمشاركة في بروتوكولات الإقراض المبتكرة، تقدم سوبرسيد فرصة جذابة للتفاعل مع تقنية تعيد تصور كيفية استفادة التمويل اللامركزي من جميع المشاركين بدلاً من مجرد مشغلي البروتوكول.