Aave patenka į didžiausių protokolų, naudojamų decentralizuotų finansų (DeFi) rinkoje, sąrašą.
Jis sugebėjo užimti dominuojančias pozicijas DeFi kreditavimo rinkoje. Ši kryptis tampa viena iš perspektyviausių, nes supaprastina prieigos prie lėšų galimybes.
Iki 2025 metų vasaros pabaigos Aave projektas sukaupė skaitmenines turto lėšas, kurių vertė siekia apie 47 milijardus dolerių. 2024 metų pradžioje užblokuoti tokenai (TVL) buvo vertinami 8 milijardais dolerių.
Pagal DeFiLlama duomenis, didžioji dalis Aave lėšų laikoma Ethereum – 33,711 milijardų dolerių. Į penketuką taip pat pateko Arbitrum, Base, Avalanche ir Polygon.
Nuo šių metų birželio Aave fiksuojamas staigus TVL augimas. Dauguma analitikų mano, kad šis trendas yra institucinių investicijų dalyvavimo ekosistemos plėtros rezultatas.
Sprogdinantis augimas visais rodikliais
Aave protokolas parodė stiprų augimą beveik visuose aspektuose, įskaitant TVL, kreditavimą ir pajamų iš sandorių apdorojimo.
Pagal Token Terminal duomenis, aukščiau išvardyti rodikliai per pastaruosius metus išaugo maždaug 3-4 kartus.
Viena iš ryškiausių pavyzdžių buvo Aave sprogdinantis augimas skolinimosi rinkoje. Jo bendras apyvarta nuo praėjusių metų išaugo 3,13 karto nuo 32 milijardų dolerių iki 100,2 milijardų dolerių.
64% DeFi skolinimosi rinkos (64,6 milijardo dolerių) yra pagrįsta Aave, ir ekspertai mano, kad mes stebime tik pirmąjį etapą, kai investuotojai pereina į naują kapitalo pritraukimo sistemą.
Per artimiausius 10 metų pamatysime, kaip indėlių apimtys žymiai padidės. DeFi kreditavimo protokolai, o ypač Aave, taps didžiausiais pasaulio bankais.
Galima išskirti keletą augimo šio sektoriaus veiksnių.
1. Laisvas prieigos prie kapitalo (Galite pritraukti lėšas ir teikti paskolas bet kurioje pasaulio vietoje, kur yra interneto prieiga).
Patrauklios sąlygos kreditoriams (Lėšų investavimo sąlygos protokoluose yra palankesnės, palyginti su komerciniais bankais, kur pajamingumo normos svyruoja nuo 1 iki 3% per metus).
Lėšas galima pritraukti 24/7 režimu ir be biurokratijos, kurią reikalauja bankų sektorius.
Galimybė naudoti kaip užstatą kriptovaliutas, tokenizuotas turto formas, įskaitant NFT.
Globalios infrastruktūros kūrimas (Į DeFi kreditavimo rinką pradėjo patekti hedge fondai, bankai, korporacijos, suvereni ir pensijų fondai, taip pat draudimo kompanijos, nepelno organizacijos, universitetai ir net kai kurios vyriausybės).
Nepaisant to, kad Aave dominuoja rinkoje, kiekvienas potencialus skolininkas turi teisę apsvarstyti kitų protokolų siūlomas kreditavimo sąlygas.
Dėl konkurencijos ekosistemos sušvelnins politiką, kad priviliotų kuo daugiau vartotojų.
TVL augimas – kaip institucinio susidomėjimo rodiklis
2023 metų rugpjūčio 20 dienai Aave protokole užblokuotų skaitmeninių aktyvų vertė siekė apie $47 mlrd. Praėjusiais metais ši suma sudarė tik apie $8 mlrd.
TVL augimas rodo didėjantį institucinio susidomėjimo decentralizuoto kreditavimo projektams.
Investuotojus traukia ne tik palankios finansinės sąlygos ir laisvesnis lėšų teikimo mechanizmas, bet ir skaidrus išmaniųjų sutartų vykdymas. Creditorius ir skolininkas gali realiuoju laiku stebėti sąlygas ir kapitalo judėjimą.
Aave sudaro apie 80% visų neišmokėtų skolų Ethereum tinkle. Unikalių skolininkų skaičius platformoje jau viršijo 1000 vartotojų. Jie aktyviai naudojasi įvairiomis lėšų skolinimosi formomis. Protokolas auga, įskaitant didelio kapitalo buvimo plėtrą.
Instituciniai investuotojai pastaraisiais metais ne tik atidžiau stebėjo DeFi projektus, bet ir pradėjo testuoti jų galimybes. Mes stebime kokybiško perėjimo prie naujos pasaulinės finansų infrastruktūros procesą. Jos sudedamoji dalis yra kriptovaliutų biržos.
Jei iš pradžių DeFi pramonė buvo daugiausia spekuliatyvi ekosistema, tai dabar tai yra nauja investuotojų tarpusavio santykių forma, siekianti nustatyti bendras taisykles, kad apsaugotų jų interesus.
Kiek gali išaugti DeFi skolinimas Aave?
Skolininkas, kuris pritraukė lėšas DeFi rinkoje, gali jas naudoti net ir tokių milžinų kaip Apple akcijų pirkimui. Tačiau tam reikia pereiti KYC procedūrą, patvirtinant adresą.
Tada reikia pasirinkti brokerį, kuris konvertuos jūsų žetonus į JAV dolerius. Konvertavimo mokestis sudarys maždaug 0,5%-2% + brokerio mokestis 0,1-0,5%.
Aave teikia paskolas trumpam ir ilgam laikui su 4-6% metinėmis palūkanų normomis. Pagrindinis pranašumas yra tas, kad palūkanų normos bus vienodos visiems. Tai reiškia, kad skolintojui visiškai nesvarbu, kurioje šalyje gyvenate.
Šiuo metu dešimties didžiausių JAV korporacijų bendra rinkos kapitalizacija viršija 23 trilijonus dolerių.
Jei per artimiausius penkerius metus bent 10% šio kapitalo pateks į blockchain, DeFi skolinimo rinka pasieks 2,3 trilijono dolerių. Jei bent 10% šių lėšų pateks į Aave protokolą, jo apyvarta padidės iki 230 milijardų dolerių.
Tačiau daugelis stebėtojų mano, kad Aave skolinimas bus ženkliai didesnis iki 2030 metų ir pasieks 500-700 milijardų dolerių.
Protokolo likvidumas palaikomas iš projekto nuosavų lėšų. Rezervai padidėjo daugiau nei 270 milijonų dolerių, kas įtraukia Aave į didžiausių ir patikimiausių ekosistemų sąrašą.
Pagrindinis protokolo tokenas – AAVE prekiaujamas 270 dolerių lygiu, skaitmeninės valiutos kapitalizacija yra 4,266 milijardo dolerių (pagal CoinGecko duomenis). 2021 metų gegužę moneta pasiekė istorines aukštumas – 667,69 dolerio, tuo tarpu 2020 metų lapkritį ji prekiavo 26,02 dolerio lygiu.
Protokolo likvidumas taip pat palaikomas dideliu USDC stabiliosios valiutos tūriu, kuris siekia daugiau nei 6 milijardus dolerių, nurodo analitikai.
Didelis kapitalas kol kas tik bando decentralizuotų finansų rinkos galimybes. Tačiau jei šis sektorius bus legalizuotas JAV, Wall Street gaus dar vieną kanalą finansų rinkų valdymui.
šaltiniai – Aave, CoinGecko, The Block, DeFiLlama, Token Terminal, X
Prisijunkite prie MEXC ir pradėkite prekiauti šiandien
