Aave je uvršten na popis najvećih protokola koji su implementirani na tržištu decentraliziranih financija (DeFi).
Uspio je zauzeti dominantnu poziciju na tržištu DeFi kreditiranja. Ova grana postaje jedna od najperspektivnijih jer pojednostavljuje pristup sredstvima.
Do kraja ljeta 2025. godine, projekt Aave je akumulirao digitalne aktive u iznosu od oko 47 milijardi dolara. Na početku 2024. godine, blokirani tokeni (TVL) procijenjeni su na 8 milijardi dolara.
Prema podacima DeFiLlama, najveći dio sredstava Aave skladišti na Ethereum-u – $33,711 milijardi. U top-5 mreža uključeni su i Arbitrum, Base, Avalanche i Polygon.
Oštar rast TVL-a na Aave-u primijećen je od lipnja ove godine. Prema mišljenju mnogih analitičara, taj trend je rezultat sudjelovanja institucionalnog kapitala u širenju ekosustava.
Eksplozivni rast po svim pokazateljima
Protokol Aave pokazao je snažan rast gotovo u svim smjerovima, uključujući TVL, kreditiranje i prihode od obrade transakcija.
Prema podacima Token Terminal, prethodno navedeni pokazatelji povećani su u posljednjih godinu dana približno 3-4 puta.
Jedan od upečatljivih primjera bio je eksplozivni rast Aave na tržištu zajmova. Njegov ukupni promet s prošle godine povećao se 3,13 puta s 32 milijarde dolara na 100,2 milijarde dolara.
64% tržišta DeFi zajmova (64,6 milijardi dolara) temelji se na Aave-u, a stručnjaci smatraju da svjedočimo samo prvoj fazi prelaska investitora na novi sustav privlačenja kapitala.
Tijekom sljedećih 10 godina vidjet ćemo kako će se volumeni depozita značajno povećati. DeFi protokoli kreditiranja, ponajprije Aave, postat će najveće banke na svijetu.
Mogu se istaknuti nekoliko čimbenika rasta ovog sektora.
1. Slobodan pristup kapitalu (Možete privlačiti sredstva i davati zajmove s bilo kojeg mjesta na svijetu gdje postoji pristup internetu).
Atraktivni uvjeti za kreditorе (Uvjeti za ulaganje u protokole su povoljniji u usporedbi s komercijalnim bankama, gdje se kamatne stope kreću od 1 do 3% godišnje).
Sredstva se mogu privlačiti u režimu 24/7 i bez papirologije koja je potrebna u bankarskom sektoru.
Mogućnost korištenja kriptovalute, tokeniziranih sredstava, uključujući NFT, kao kolateral.
Stvaranje globalne infrastrukture (Na tržište DeFi kredita počeli su izlaziti hedge fondovi, banke, korporacije, suvereni i mirovinski fondovi, kao i osiguravajuće kompanije, neprofitne organizacije, sveučilišta i čak neki vlade).
Unatoč tome što Aave dominira tržištem, svaki potencijalni zajmoprimac ima pravo razmotriti uvjete kreditiranja koje nude drugi protokoli.
Na pozadini konkurencije, ekosustavi će ublažiti politiku kako bi privukli što više korisnika.
Rast TVL – kao pokazatelj institucionalnog interesa
Na dan 20. kolovoza, vrijednost digitalnih sredstava blokiranih u protokolu Aave iznosila je oko 47 milijardi dolara. Na početku prošle godine taj iznos je bio samo oko 8 milijardi dolara.
Rast TVL odražava sve snažniji institucionalni interes za projekte decentraliziranog kreditiranja.
Investitore ne privlače samo povoljne financijske uvjete i slobodniji mehanizam dostupnosti sredstava, već i transparentno izvršavanje pametnih ugovora. Kreditor i dužnik mogu u stvarnom vremenu pratiti uvjete i kretanje kapitala.
Na Aave otpada oko 80% od svih nenaplaćenih dugova u mreži Ethereum. Broj jedinstvenih dužnika na platformi već je premašio 1000 korisnika. Aktivno koriste razne oblike posudbe sredstava. Protokol raste, između ostalog, i zahvaljujući širenju prisutnosti velikog kapitala.
Institucionalni investitori su u posljednjih nekoliko godina ne samo da su pažljivije promatrali DeFi projekte, već su i počeli testirati njihove mogućnosti. Promatramo proces kvalitativnog prijelaza na novu globalnu financijsku infrastrukturu. Njen sastavni dio su kripto burze.
Ako je DeFi industrija isprva bila pretežno spekulativna ekosustav, sada je to novi oblik odnosa među investitorima, zainteresiranim za uspostavljanje zajedničkih pravila za zaštitu njihovih interesa.
Koliko može rasti DeFi kreditiranje na Aave?
Dužnik koji je privukao sredstva na DeFi tržištu može ih koristiti čak i za kupnju dionica takvih divova kao što je Apple. Međutim, potrebno je proći proceduru KYC s potvrdom adrese.
Zatim treba odabrati brokera koji će konvertirati vaše tokene u američke dolare. Provizija za konverziju iznosit će otprilike 0,5%-2% + brokerska naknada 0,1-0,5%.
Aave daje sredstva na kredit na kratke i duge rokove po kamatnim stopama od 4-6% godišnje. Osnovna prednost je ta što će kamatne stope biti jednake za sve. To znači da za zajmodavca nije važno u kojoj zemlji živite.
Trenutno ukupna tržišna kapitalizacija deset najvećih korporacija u SAD-u premašuje 23 trilijuna dolara.
Ako tijekom sljedećih pet godina barem 10% ovog kapitala pređe u blockchain, tržište DeFi-kreditiranja će doseći 2,3 trilijuna dolara. Pod uvjetom da barem 10% tih sredstava uđe u Aave protokol, njegov promet će narasti na 230 milijardi dolara.
Ali mnogi promatrači smatraju da će kreditiranje na Aave biti znatno više do 2030. godine i doseći će 500-700 milijardi dolara.
Likvidnost protokola podržava se iz vlastitih sredstava projekta. Rezervi su porasli više od 270 milijuna dolara, što Aave stavlja na listu najvećih i najpouzdanijih ekosustava.
Osnovni token protokola – AAVE trguje se na razini od 270 dolara, a kapitalizacija digitalne valute iznosi 4,266 milijardi dolara (prema podacima CoinGecko). U svibnju 2021. godine, novčić je dostigao povijesni maksimum – 667,69 dolara, dok je u studenom 2020. godine trgovana na razini od 26,02 dolara.
Likvidnost protokola također se podržava velikim volumenom stablecoina USDC u iznosu od više od 6 milijardi dolara, napominju analitičari.
Veliki kapital trenutno samo testira mogućnosti tržišta decentraliziranih financija. No, ako se ovaj sektor legalizira u SAD-u, Wall Street će dobiti još jedan kanal za upravljanje financijskim tržištima.
izvori – Aave, CoinGecko, The Block, DeFiLlama, Token Terminal, X
Pridružite se MEXC-u i započnite trgovanje danas
