Was ist Tether (USDT)? Vollständiger Leitfaden zur wichtigsten Stablecoin in der Krypto

Tether (USDT) hat die Kryptowährungslandschaft revolutioniert, indem es Stabilität in einen von Natur aus volatilen Markt gebracht hat. Als Brücke zwischen traditioneller Finanzwirtschaft und der dezentralen Welt ist dieser Stablecoin zu einem wesentlichen Bestandteil des Krypto-Ökosystems geworden, der täglich Milliarden verarbeitet und Millionen von Nutzern weltweit unterstützt.

Dieser umfassende Leitfaden untersucht die Mechanik von Tether, seine historische Entwicklung und seine zentrale Rolle in modernen Kryptowährungsmärkten – einschließlich seiner technischen Infrastruktur, Marktdominanz, praktischen Anwendungen und den Kontroversen, die ihn geprägt haben. Egal, ob Sie Trader, Investor oder Krypto-Enthusiast sind, dieser Leitfaden bietet das essentielle Wissen, um dieses kritische Element der Kryptowährungsinfrastruktur mit Vertrauen zu verstehen.

Wichtigste Erkenntnisse

• Tether (USDT) ist ein Stablecoin, der an den US-Dollar gekoppelt ist und ein 1:1-Währungsverhältnis beibehält, um Stabilität im volatilen Kryptomarkt zu gewährleisten.
• Als der größte Stablecoin mit über 350 Millionen Nutzern weltweit hat Tether seit 2019 den Bitcoin im Handelsvolumen übertroffen.
• USDT operiert auf mehreren Blockchains, darunter Ethereum, Tron und Solana, und bietet den Nutzern Flexibilität basierend auf Gebührenerwartungen und Geschwindigkeitsanforderungen.
• Tether dient als das primäre Handelspaar an den meisten Börsen, sodass Trader schnell zwischen Kryptowährungen wechseln können, ohne in Fiat zu konvertieren.
• Trotz Kontroversen bezüglich der Transparenz der Reserven und regulatorischer Herausforderungen bleibt Tether mit einem Marktanteil von etwa 70% dominant im Stablecoin-Markt.
• MEXC bietet eine nahtlose Tether-Handelserfahrung mit Unterstützung für mehrere USDT-Netzwerke, wettbewerbsfähigen Gebühren und einfachen Einzahlungsmethoden.

Was ist Tether (USDT)?

Tether (USDT) ist eine Kryptowährung, die zu einer Kategorie gehört, die als Stablecoins bekannt ist. Im Gegensatz zu Bitcoin oder Ethereum, die erhebliche Preisschwankungen erleben, ist Tether darauf ausgelegt, einen stabilen Wert zu erhalten, indem es seinen Preis an traditionelle Fiat-Währungen, hauptsächlich den US-Dollar, koppelt. Dies bedeutet, dass ein USDT immer ungefähr einem US-Dollar wert sein soll, was Stabilität in dem oft turbulenten Kryptowährungsmarkt bietet.

Mit Stand 2024 ist Tether zur drittgrößten Kryptowährung nach Marktkapitalisierung und zum größten Stablecoin auf dem Markt geworden. Mit über 350 Millionen Nutzern weltweit hat sich Tether als dominante Kraft im Kryptowährungs-Ökosystem etabliert, und hat sogar Bitcoin im Handelsvolumen seit 2019 übertroffen.

Wann wurde der erste Tether (USDT) Token ausgegeben? Geschichte und Entwicklung von Tether

Tether wurde ursprünglich im Juli 2014 als “Realcoin” von den Mitbegründern Brock Pierce, Reeve Collins und Craig Sellars ins Leben gerufen. Die ersten Tether-Token wurden am 6. Oktober 2014 auf der Bitcoin-Blockchain ausgegeben. Bis November 2014 wurde das Projekt unter der Führung des CEO Reeve Collins in “Tether” umbenannt.

Das Unternehmen hinter Tether, Tether Limited, gehört iFinex, das auch die Kryptowährungsbörse Bitfinex betreibt. Tether Holdings Limited ist auf den Britischen Jungferninseln eingetragen, mit Büros angeblich in der Schweiz und anderen Gerichtsbarkeiten. Das Wachstum des Unternehmens war bemerkenswert – von nur 10 Millionen Dollar an im Umlauf befindlichen Token zu über 114 Milliarden Dollar bis 2024.

In den letzten Jahren hat Tether über seinen ursprünglichen USD-gekoppelten Token hinaus expandiert, um Stablecoins einzuschließen, die durch andere Währungen, einschließlich des Euro (EUR₮), den Offshore-chinesischen Yuan und den mexikanischen Peso, gesichert sind. Im Jahr 2023 wurde Paolo Ardoino, der ehemalige Chief Technology Officer von Tether, zum CEO befördert und übernahm die Position von Jean-Louis van der Velde.

Wie funktioniert Tether?

Tether funktioniert nach einem einfachen Prinzip: Für jeden ausgegebenen Tether-Token behauptet Tether Limited, eine Einheit der entsprechenden Währung in Reserve zu halten. Dies schafft ein 1:1-Backing-Verhältnis, das hilft, den stabilen Preis aufrechtzuerhalten. Das Unternehmen verwendet ein System namens “Proof of Reserves”, um zu demonstrieren, dass alle im Umlauf befindlichen Token vollständig durch Reserven gedeckt sind.

Ursprünglich wurden Tether-Token ausschließlich auf der Bitcoin-Blockchain über das Omni Layer-Protokoll ausgegeben. Mit der Entwicklung des Ökosystems hat Tether jedoch die Unterstützung für mehrere Blockchains ausgeweitet, einschließlich:

• Ethereum (als ERC-20 Token)
• Tron (als TRC-20 Token)
• Solana
• Avalanche
• Algorand
• Polygon
• Und mehrere andere

Dieser Multi-Chain-Ansatz gibt Nutzern Flexibilität, wie sie ihre USDT übertragen und speichern, wodurch sie Netzwerke basierend auf Transaktionsgeschwindigkeit, Gebühren und anderen Präferenzen auswählen können. Jede Blockchain hat ihre eigene Implementierung von Tether, aber alle repräsentieren dasselbe zugrunde liegende Vermögen – einen Token, der durch einen US-Dollar gedeckt ist.

Arten von Tether-Token

Obwohl USDT (US Dollar Tether) der am weitesten bekannte und verwendete Tether-Token ist, hat das Unternehmen sein Angebot erweitert, um mehrere andere asset-backte Token einzuschließen:

1. USD Tether (USDT): Der ursprüngliche und am weitesten verbreitete Tether-Token, gekoppelt an den US-Dollar.
2. Euro Tether (EUR₮): Eine Version von Tether, die an den Euro gekoppelt ist und Stabilität in Euro bietet.
3. Tether Gold (XAUT): Ein Token, der durch physisches Gold gedeckt ist, wobei jeder Token das Eigentum an einer Troyfeinunze physischem Gold repräsentiert.
4. CNH₮: Ein Stablecoin, der an den Offshore-chinesischen Yuan gekoppelt ist.
5. MXN₮: Ein Stablecoin, der durch den mexikanischen Peso gedeckt ist, der 2022 als Teil von Tethers Expansion in die lateinamerikanischen Märkte auf den Markt kam.

Diese verschiedenen Token erfüllen im Kryptowährungs-Ökosystem verschiedene Zwecke, bieten Stabilität in verschiedenen Währungen und Vermögenswerten und wahren gleichzeitig die Vorteile der Blockchain-Technologie, wie z. B. schnelle Übertragungen und Programmierbarkeit.

Tether-Dominanz | Tethers Rolle im Kryptowährungs-Ökosystem

Tether ist zu einem entscheidenden Bestandteil des Kryptowährungs-Ökosystems geworden und erfüllt mehrere wichtige Funktionen:

• Handelspaar: USDT wird als Handelspaar an nahezu allen großen Kryptowährungsbörsen verwendet. Anstatt Handelspaare mit Fiat-Währungen (die komplexe regulatorische Anforderungen mit sich bringen) zu schaffen, verwenden viele Börsen USDT-Paare, wodurch Händler effektiv gegen den Dollar handeln können.
• Sicherer Hafen: In Zeiten hoher Volatilität konvertieren Kryptowährungshändler oft ihre Bestände in USDT, um ihren Wert zu bewahren, ohne das Krypto-Ökosystem vollständig zu verlassen. Dadurch können Händler schnell wieder in den Markt einsteigen, wenn sich die Bedingungen verbessern.
• Brücke zwischen traditioneller Finanzen und Krypto: Tether fungiert als Brücke zwischen dem traditionellen Finanzsystem und Kryptowährungen, wodurch es für Benutzer einfacher ist, Werte zwischen diesen beiden Welten zu bewegen, ohne für jede Transaktion direkte Banküberweisungen vornehmen zu müssen.
• Liquiditätsanbieter: Als die am meisten gehandelte Kryptowährung nach Volumen bietet Tether erhebliche Liquidität für den Kryptomarkt und erleichtert einen reibungsloseren Handel und eine bessere Preisfindung.
• Tauschmittel: In Regionen mit instabilen lokalen Währungen oder eingeschränktem Bankzugang kann Tether als dollaräquivalentes Tauschmittel fungieren und internationale Transaktionen außerhalb des traditionellen Bankensystems ermöglichen.

Mit einem Marktanteil von ungefähr 70% unter Stablecoins unterstreicht Tethers Dominanz in diesem Sektor seine Bedeutung für das reibungslose Funktionieren des gesamten Kryptowährungsmarktes.

Tether-Wallets und -Speicherung

Die sichere Speicherung von Tether ist ein wichtiger Aspekt für Benutzer. Da USDT auf mehreren Blockchains existiert, sollte die von Ihnen gewählte Wallet die spezifische Version von Tether unterstützen, die Sie verwenden. Hier sind die Haupttypen von Wallets zur Speicherung von Tether:

• Hardware-Wallets: Geräte wie Ledger und Trezor bieten das höchste Sicherheitsniveau, indem sie Ihre privaten Schlüssel offline speichern. Diese werden empfohlen, um größere Mengen von USDT über längere Zeiträume zu halten.
• Software-Wallets: Dazu gehören Desktop- und mobile Anwendungen, die custodial (wo der Dienst Ihre Schlüssel verwaltet) oder non-custodial (wo Sie Ihre privaten Schlüssel kontrollieren) sein können. Beliebte Optionen sind Trust Wallet, MetaMask (für ERC-20 USDT) und Exodus.
• Börsen-Wallets: Kryptowährungsbörsen wie MEXC bieten integrierte Wallets, in denen Sie USDT speichern können. Obwohl sie praktisch für den Handel sind, erfordert es, der Börse das Vertrauen in die Verwahrung Ihrer Gelder zu schenken.
• Web-Wallets: Plattformen wie Tether.to (Tethers offizielle Wallet) und Omni Wallet ermöglichen den Zugriff auf Ihr USDT über einen Webbrowser.

Bei der Auswahl einer Wallet sollten Sie Faktoren wie das Blockchain-Netzwerk, auf dem Ihre USDT sich befindet (ERC-20, TRC-20 usw.), Sicherheitsfunktionen, Benutzerfreundlichkeit sowie die Notwendigkeit für häufigen Zugriff zum Handel oder nur für die sichere Speicherung berücksichtigen.

Wie man Tether auf MEXC kauft und verwendet?

Wenn Sie Tether (USDT) an der MEXC-Börse kaufen oder einzahlen möchten, finden Sie hier einen umfassenden Leitfaden für den Prozess:

Einzahlungsprozess auf der Webplattform:

1. Bei MEXC anmelden: Besuchen Sie die offizielle MEXC-Website (www.mexc.com) und klicken Sie auf “Assets” und dann auf “Einzahlen” im Navigationsmenü.
2. Tether und Netzwerk auswählen: Wählen Sie auf der Einzahlungsseite “USDT” als Ihre Kryptowährung aus. Wählen Sie dann das passende Netzwerk für Ihre Einzahlung (wie ERC-20, TRC-20 oder SOL). Es ist wichtig, sicherzustellen, dass das ausgewählte Netzwerk mit dem Netzwerk übereinstimmt, von dem Sie die Mittel senden.
3. Adresse generieren: Wenn Sie noch keine Einzahlungsadresse generiert haben, klicken Sie auf “Adresse generieren”, um eine neue Adresse für das ausgewählte Netzwerk zu erstellen.
4. Einzahlung abschließen: Kopieren Sie die bereitgestellte Adresse oder scannen Sie den QR-Code. Verwenden Sie diese Adresse auf der Plattform, von der Sie senden, um die Abhebung auf Ihr MEXC-Konto einzuleiten.
5. Auf Bestätigung warten: Nach Einleitung der Einzahlung benötigt Ihr USDT Blockchain-Bestätigungen. Nach der Bestätigung erscheinen die Mittel auf Ihrem Spot-Konto bei MEXC.

Einzahlungsprozess in der mobilen App:

1. Die MEXC-App öffnen: Starten Sie die App und navigieren Sie zu “Assets” > “Spot” > “Einzahlen”.
2. USDT auswählen: Suchen Sie in der Liste der Kryptowährungen nach “USDT” und wählen Sie es aus.
3. Netzwerk wählen: Wählen Sie Ihr bevorzugtes Netzwerk (z. B. SOL, TRC-20, ERC-20). Die App zeigt die Einzahlungsadresse und den QR-Code an.
4. Transfer abschließen: Kopieren Sie die Adresse oder verwenden Sie den QR-Code, um den Transfer von Ihrer sendenden Plattform zu initiieren.
5. Status überprüfen: Sehen Sie sich Ihre Einzahlungshistorie an, indem Sie auf die Schaltfläche “Aufzeichnungen” in der oberen rechten Ecke der Einzahlungsoberfläche klicken.

Wichtige Überlegungen:

• Netzwerkauswahl: Stellen Sie immer sicher, dass das Netzwerk, das Sie auf MEXC wählen, mit dem Netzwerk übereinstimmt, von dem Sie senden. Nicht übereinstimmende Netzwerke können zu verloren gegangenen Mitteln führen.
• MEMO-Anforderungen: Einige Token und Netzwerke (wie EOS) benötigen sowohl eine Adresse als auch ein MEMO. Wenn Sie dazu aufgefordert werden, stellen Sie sicher, dass Sie beide Felder korrekt ausfüllen.
• Minimale Einzahlung: Beachten Sie, dass einige Kryptowährungen Mindestbetragsanforderungen für Einzahlungen haben. Einzahlungen unter diesen Mindestbeträgen können nicht gutgeschrieben oder zurückgegeben werden.
• Bestätigungszeit: Die Zeit, die benötigt wird, damit Ihre Einzahlung bestätigt wird, hängt von der Verkehrslage und der Überlastung des Blockchain-Netzwerks ab.

Durch Befolgen dieser Schritte können Sie USDT sicher auf Ihr MEXC-Konto einzahlen, um zu handeln oder andere Zwecke zu nutzen.

Tether-Kontroversen und Herausforderungen

Trotz seiner Prominenz hatte Tether im Laufe seiner Geschichte mit erheblichen Kontroversen zu kämpfen:

• Reservierungsfragen: Die hartnäckigste Kontroverse um Tether bezieht sich auf seine Reserven. Das Unternehmen hat lange behauptet, dass jeder USDT 1:1 durch US-Dollar oder gleichwertige Vermögenswerte gedeckt ist. Tether wurde jedoch für das Fehlen regelmäßiger, umfassender Prüfungen zur Überprüfung dieser Aussagen kritisiert. Im Jahr 2021 gab Tether bekannt, dass nur 2,9% seiner Reserven in Bargeld gehalten wurden, während der Großteil in Handelsanleihen und anderen Vermögenswerten angelegt war.
• Rechtsprobleme: Im Jahr 2019 reichte der Generalstaatsanwalt von New York eine Klage gegen iFinex (das Mutterunternehmen von Tether) ein und behauptete, das Unternehmen habe Tether-Reserven verwendet, um Verluste in Höhe von 850 Millionen Dollar zu vertuschen. Im Februar 2021 einigten sich Tether und Bitfinex im Rahmen dieses Falls darauf, 18,5 Millionen Dollar an Strafen zu zahlen, ohne ein Fehlverhalten zuzugeben.
• Vorwürfe der Marktmanipulation: Wissenschaftliche Untersuchungen haben vorgeschlagen, dass die Ausgabe von Tether möglicherweise zur Manipulation der Bitcoin-Preise verwendet wurde, insbesondere während des Bullenmarktes 2017. Tether hat diese Vorwürfe stets bestritten.
• Regulatorische Prüfung: Als einer der größten Stablecoins steht Tether unter zunehmender regulatorischer Beobachtung. Im Oktober 2021 verhängte die US Commodity Futures Trading Commission (CFTC) eine Geldstrafe von 41 Millionen Dollar gegen Tether, weil es irreführende Aussagen über seine Reserven gemacht hatte.

Ab 2024 hat Tether Anstrengungen unternommen, um die Transparenz zu verbessern, indem regelmäßig Bestätigungen über seine Reserven veröffentlicht werden, obwohl das Unternehmen seit 2017 noch nicht die vollständigen unabhängigen Prüfungen geliefert hat, die es versprochen hat. Das Unternehmen berichtet jetzt, dass die meisten seiner Reserven in US-Staatsanleihen gehalten werden, mit kleineren Zuteilungen an andere Vermögenswerte wie Edelmetalle, Bitcoin und gesicherte Darlehen.

Ist Tether eine gute Investition? Vorteile und Einschränkungen von Tether

Vorteile von Tether:

• Preisstabilität: Der Hauptvorteil von Tether ist seine Preisstabilität im Vergleich zu anderen Kryptowährungen, was es als Wertspeicher und Zahlungsmittel nützlich macht.
• Handelsnutzung: USDT ermöglicht es Händlern, schnell zwischen volatilen Kryptowährungen und einem stabilen Vermögenswert zu wechseln, ohne wieder in fiat Währung umzuwandeln, was Zeit spart und möglicherweise Gebühren reduziert.
• Globale Zugänglichkeit: Im Gegensatz zu traditionellen Banken kann Tether global ohne geografische Einschränkungen zugegriffen und übertragen werden, oft mit niedrigeren Gebühren als internationale Überweisungen.
• Blockchain-Vorteile: Während Tether einen stabilen Wert beibehält, profitiert es dennoch von den Merkmalen der Blockchain-Technologie wie Transparenz, Programmierbarkeit und Zensurresistenz.
• Transaktionsgeschwindigkeit: Im Vergleich zu traditionellen Banküberweisungen können Tether-Transaktionen viel schneller sein, insbesondere wenn Netzwerke wie Tron oder Solana verwendet werden.

Einschränkungen und Risiken:

• Centralisierung: Im Gegensatz zu Bitcoin oder Ethereum ist Tether zentralisiert, wobei Tether Limited der alleinige Emittent und Einlöser von Token ist.
• Gegenpartei-Risiko: Nutzer müssen Tether Limited vertrauen, um angemessene Reserven zu halten und Einlösungen zu erfüllen, was ein Gegenparteirisiko einführt, das in wirklich dezentralen Kryptowährungen nicht vorhanden ist.
• Regulatorische Unsicherheit: Da Regierungen Regelungen für Stablecoins entwickeln, könnte Tether mit neuen Compliance-Anforderungen oder Einschränkungen konfrontiert werden, die seinen Betrieb beeinträchtigen könnten.
• Wettbewerb: Andere Stablecoins wie USD Coin (USDC) und Binance USD (BUSD) konkurrieren mit Tether, oft mit transparenteren Reservenbestätigungen oder anderen regulatorischen Ansätzen.
• Netzwerkgebühren: Je nach verwendeter Blockchain können Tether-Transaktionen variierende Netzwerkgebühren verursachen, insbesondere im Ethereum-Netzwerk während Phasen der Überlastung.

Ob Tether für einen bestimmten Anwendungsfall geeignet ist, hängt von den individuellen Bedürfnissen und der Risikobereitschaft ab. Während es aufgrund seines stabilen Preises nicht typischerweise als “Investition” angesehen wird, erfüllt es wichtige funktionale Rollen im Kryptowährungs-Ökosystem.

Zukunft von Tether

Die Zukunft von Tether wird voraussichtlich durch mehrere laufende Entwicklungen geprägt:

• Erweiterung des Ökosystems: Tether erweitert sich über seine ursprüngliche Rolle als USD-gepufferter Stablecoin hinaus. Im Jahr 2024 hat sich das Unternehmen in vier Abteilungen umstrukturiert, die sich auf künstliche Intelligenz, Bitcoin-Mining, Bildung und Stablecoins konzentrieren, was auf eine breitere strategische Vision hinweist.
• Investitionen und Übernahmen: Tether investiert aktiv seine Gewinne in verschiedene Sektoren. Im Jahr 2024 investierte es 200 Millionen Dollar in Blackrock Neutro, ein Unternehmen für Gehirnchips, und erwarb Anteile an Bitcoin-Mining-Operationen, darunter eine Investition von 100 Millionen Dollar in Bitdeer. Das Unternehmen tätigte auch eine bedeutende Investition von 775 Millionen Dollar in Rumble, eine Plattform zur Video-Hosting.
• Regulatorische Anpassung: Da sich die regulatorischen Rahmenbedingungen für Stablecoins global weiterentwickeln, wird Tether seine Betriebsabläufe an neue Anforderungen anpassen müssen, während es die Kernfunktionalität beibehält.
• Technologische Verbesserungen: Tether könnte weiterhin auf zusätzliche Blockchains und Layer-2-Lösungen ausweiten, um die Skalierbarkeit zu verbessern, Transaktionskosten zu senken und die Benutzererfahrung zu optimieren.
• Transparenz der Reserven: Als Reaktion auf anhaltende Prüfungen könnte Tether robustere Transparenz- und Prüfungsverfahren implementieren, um größeres Vertrauen in die Rücklagen zu schaffen.
• Marktwettbewerb: Der Stablecoin-Markt wird zunehmend wettbewerbsfähig, mit USDC, BUSD und neuen Akteuren, die möglicherweise die dominante Position von Tether herausfordern. Wie Tether auf diesen Wettbewerb reagiert, wird entscheidend für seinen zukünftigen Marktanteil sein.

Während Preisprognosen für Tether aufgrund seines Designs als Stablecoin, der an den Dollar gebunden ist, weniger relevant sind als für andere Kryptowährungen, deutet die fortgesetzte Akzeptanz und Nützlichkeit im Krypto-Ökosystem darauf hin, dass es ein bedeutender Akteur auf dem Markt für die absehbare Zukunft bleiben wird.

Fazit

Tether (USDT) fungiert als führender Stablecoin auf dem Kryptowährungsmarkt und bietet wesentliche Preisstabilität in einer volatilen Landschaft. Als Gateway zwischen traditioneller Finanzwelt und Krypto bietet USDT Händlern ein zuverlässiges Zahlungsmittel und vorübergehenden Wertspeicher. Für diejenigen, die die Vorteile von Tether aus erster Hand erleben möchten, bietet MEXC ein nahtloses Handelserlebnis mit Unterstützung für mehrere USDT-Netzwerke, wettbewerbsfähigen Gebühren und robusten Sicherheitsmaßnahmen. Bereit zum Handeln mit Tether? Erstellen Sie noch heute ein Konto bei MEXC und schließen Sie sich Millionen von Nutzern an, die bereits von diesem wesentlichen Stablecoin in ihrer Krypto-Reise profitieren.