Slabnutí aktivity spekulantů stabilizovalo kurz bitcoinu

V pondělí kurz bitcoinu klesl pod $112 000. Na burze MEXC mince otestovala úroveň $111 478, která se stala výchozím bodem pro následující odraz.

V průběhu úterý BTC krátce překonal $113 000 po poklesu indexu relativní síly (RSI) na 30.

Mince se ocitla v zóně přeprodanosti, a obvykle v takových obdobích se aktivují obchodníci, kteří preferují nakupovat kryptoměnu za nízké ceny.

Zesílení podpory zabránilo pádu bitcoinu pod $110 000. Kurz se stabilizoval na pozadí oslabení zájmu o BTC-futures.

Tento ukazatel klesl z $44,8 miliard na $42,8 miliard, informuje Glassnode.

Spekulativní aktivita se na trhu kryptoderivátů snížila, což urychlilo dosažení lokálního dna.

1.Uživatelé negativně reagovali na pád bitcoinu

V polovině srpna bitcoin dosahoval $123 800, ale po šesti týdnech kryptoměna klesla přibližně o 8,8 %, což vyvolalo negativní reakci na sociálních sítích. Téměř k měsíčnímu maximu vzrostl počet příspěvků na Telegramu, X, Reddit a 4Chat s výzvami k nákupu BTC na poklesu.

• Růst negativních nálad na sociálních sítích se stal jedním z faktorů, které urychlily dosažení dna. Podle odhadů analytiků lze rychlý odraz po pádu pod $112 000 považovat za dosažení fundamentálních hodnot v aktuálním cyklu.

Tlak může zesílit v následujících dnech, pokud se kryptoměna pokusí překonat překážku, která se vytvořila v rozmezí od $114 000 do $115 000.

Podporu jí mohou poskytnout žraloci a velryby, které drží od 10 do 10 000 BTC.

Tato skupina investorů pokračuje v nákupu, a v posledních dnech se aktivizovala, protože se objevila možnost pořídit mince za snížené ceny.

Celkem zhruba za měsíc se rezervy velryb a žraloků zvýšily o 56 372 mincí.

Podle údajů Santiment adresy s bilancí od 10 do 10 000 BTC nashromáždily 13,69 milionu mincí. Ale občas i tato skupina držitelů kryptoměny vystoupila na burzy s cílem prodat část nashromážděných mincí.

Ve druhé polovině září příliv BTC na obchodní platformy převýšil odliv. Obvykle takové chování uživatelů burz naznačuje přípravu na výprodej aktiva, který se skutečně uskutečnil na začátku tohoto týdne.

• Pokud v příštích dnech příliv kryptoměny na burzovní adresy znovu vzroste, bitcoin hrozí pokles až na 111 000 $ nebo pod tuto úroveň. Ale zatím analytici žádné známky takového negativního scénáře nezpozorovali.

Slábnoucí zájem na futures trhu naznačuje nízkou aktivitu spekulantů, kteří profitují na volatilitě. Tato skupina investorů se přeorientovala na jiné aktiva, jako jsou drahé kovy, které vzrostly tento týden.

Pozorovatelé pozitivně hodnotí pokles zájmu o BTC futures, protože trhu je potřeba pauza. V případě nové expanze a prolomení odporu může kryptoměna přiblížit se k 130 000 $.

2.Býci se pokusí udržet bitcoin nad 110 000 $

26. září, v pátek, se očekává měsíční expirace bitcoinových opcí.

Otevřený zájem o nástroj se přibližuje k 500 000 BTC, což se stalo novým rekordem pro trh kryptoprvků.

Opce na bitcoin se stávají atraktivnější jak pro obchodníky, kteří zajišťují rizika, tak pro účastníky trhu, orientující se na spekulativní scénáře.

Expirace se stane nejen měsíční, ale i čtvrtletní, což výrazně zvyšuje rizika volatility v nejbližších dnech.

V polovině září index volatility BTC klesl na nejnižší úroveň od srpna 2023.

Výprodeje na začátku týdne a likvidace dlouhodobých pozic – long v hodnotě 285 milionů dolarů se nestaly spouštěčem nárůstu amplitudy cenových výkyvů vedoucí digitální měny, podtrhli v K33 Research.

• Ani snížení úrokové sazby Federálního rezervního systému USA nevyvolalo propad nebo expanze. Pokles 21-22 září byl pravděpodobně způsoben touhou realizovat zisk po zářijovém skoku BTC.

Hlavní strike s expirací 26. září jsou rozděleny mezi opce Put na 95 000 dolarů a Call – na 140 000 dolarů.

Tyto úrovně pravděpodobně nebudou otestovány v okamžiku vypršení smluv, ale takové ceny výkonu naznačují, že v táboře obchodníků dominují býci, orientující se na agresivní růst, stejně jako investoři, kteří dávají přednost vyrovnat rizika v případě silného propadu BTC.

Bolestivý práh je stanoven na úrovni 110 000 dolarů a býci se pokusí zabránit poklesu kryptoměny pod tuto psychologickou hranici.

Zároveň nelze vyloučit, že s blížícím se okamžikem expirace se tlak na aktivum zvýší.

Nyní na trhu dominuje nejistota, a pozoruje se snaha traderů hedgeovat rizika jak u bitcoinu, tak u etherea.

3. Bitcoin dozrává jako nová třída aktiv

Tradeři vydělávají na volatilnosti digitální měny. K tomu využívají nejrůznější nástroje, včetně derivátů.

Nicméně bitcoin se v posledních letech stal vyzrálejším aktivem, což vedlo ke zúžení jeho kurzových výkyvů.

Největší digitální měna jde přibližně stejnou cestou, jakou dříve prošlo zlato, podtrhli v Deutsche Bank.

Zpočátku většina investorů skepticky pohlížela na BTC jako na novou a perspektivní třídu aktiv.

Zájem o kryptoměny projevovali převážně nováčci a spekulativně naladění tradeři, kteří využívali hype kolem BTC a vydělávali na volatilnosti.

Právě proto jsme občas pozorovali vzlety a pády digitální měny. A často po dalším překonání historického maxima výrazně klesala.

• Příchod institucionálních investorů do kryptosféry přispěl k postupnému oslabení spekulativní aktivity.

Minulé léto volatilita bitcoinu v měsíčním vyjádření prudce poklesla, ale přesto se zvýšila atraktivita aktiva pro investiční fondy a dlouhodobé tradery.

Deutsche Bank předpovídá, že v průběhu příštích několika let uvidíme, jak se bitcoin stane hlavním konkurentem zlata na světovém trhu. Do roku 2030 se mnoho centrálních bank rozhodne rozdělit své rezervy mezi cenný kov a kryptoměnu.

Nejrychlejší období pro BTC a zlato bude pozorováno v rozvojových zemích, které se již potýkají s vysokou inflací a devalvací národních měn.

Bitcoin je častěji považován za bezpečnou aktivum. Analytici Deutsche Bank nevylučují, že v dlouhodobém horizontu se kryptoměna stane hlavní alternativou k fyzickému zlatu.

Zřeknutí se odpovědnosti: Tyto informace nejsou investičním, daňovým, právním, finančním, účetním, poradenským či jiným souvisejícím poradenstvím, ani nejsou radou na koupi, prodej nebo držení jakýchkoli aktiv. MEXC Vzdělávání poskytuje informace výhradně pro referenční účely a není investičním poradenstvím. Ujistěte se, že plně rozumíte všem rizikům a postupujte opatrně při investování. Platforma nenese odpovědnost za investiční rozhodnutí uživatelů.