Етерът се възстановява след спада под $4000

Рязък ръст на интереса към Ethereum фючърсите предизвика прегряване на пазара. Активността на трейдерите достигна пик, когато ефирът на борсата MEXC достигаше 4297 USDT в началото на миналата седмица. Но вече на 25 септември спотната цена се срути до 3821 USDT.

Тук беше достигнато локално дъно, тъй като индексът RSI падна под 15, което сигнализираше за влизането на актива в фаза на презареждане. В съпровод на спада на стойността на алткейна беше наблюдавано рязко отслабване на интереса към актива на фючърсния пазар.

Според CryptoQuant, падението на интереса към ETH фючърсите стана едно от най-болезнените от 2024 година. Трейдерите понесоха големи загуби, но принудителното ликвидиране на позиции нивелира риска от по-нататъшно прегряване.

В крайна сметка монетата достигна локално дъно и на 26 септември успя да подскочи над $4000.

Тази седмица ефирът се укрепи до $4125, но все още няма достатъчно ресурси, за да преодолее съпротивлението в диапазона от $4150 до $4300.

1. Трейдерите трябва да обърнат внимание на три нива на съпротивление

За да се върне в бичата фаза, ефирът трябва да преодолее няколко зони на съпротивление. С наближаването на алткейна до тези нива натискът ще се усили, затова не трябва да се изключват отстъпления в рамките на фиксирането на печалби.

Първата зона на съпротивление е формирана на ниво $4158, а двете следващи са на $4307 и $4505.

• В най-близко време ще видим сценария, който избра ефирът. Може да се разграничат два приоритетни вектора – задържане на позиции над $4000 и провал до $3500.

Ако бичовете успеят да изпълнят задачата по преодоляване на трите посочени нива на съпротива и криптовалутата достигне $4841, ще се отвори пътят пред тях към $5864.

Ако обаче реализирането на печалбите бъде мащабно и част от търговците понесат болезнени загуби, то дъното, което монетата може да достигне, ще бъде само на ниво $2750, смятат наблюдателите.

Лихвата по финансирането на безсрочните свопове на MEXC премина в отрицателна зона тази седмица, което създава допълнителни рискове за актива.

През последните 24 часа обемът на търговията с ETH-фючърси на платформата в доларово изражение е бил $2,569 милиарда.

На спот пазара ефир все още подобрява позициите си и се опитва да се приближи до $4200. Индексът на относителната сила (RSI) все още е неутрален, което показва, че потенциалът за скок в краткосрочен план остава.

• Обаче, на дълга дистанция, вероятно доминиращата позиция ще остане в ръцете на мечките. Не може да се изключи още един опит за натиск върху монетата под $4000.

На актива ще му е нужна допълнителна подкрепа за подобряване на пазарните позиции. Такава могат да окажат китовите портфейли, но за момента те се въздържат от връщане към натрупваща тактика.

2. Изтичането на средства от Ethereum-ETF засилва натиска върху актива

Отливът на капитал от пазара на спотови криптофондове Ethereum-ETF е още един фактор, който оказва натиск върху ефир и създава условия за понижаване на стойността на цифровия актив.

Миналата седмица не само ETF на ETH, но и фондове, които инвестират в биткойн, се сблъскаха с изтегляне на средства. Общо инвеститорите взеха от тези инструменти повече от $1,7 милиарда. (според данни на Farside Investors).

• Ethereum-ETF отчете отток от $795,6 милиона – това е най-големият изтегляне на капитал от старта на фондовете в САЩ през 2024 година.

Лидерът е FETH от Fidelity, от който инвеститорите изтеглиха $362 милиона за една седмица.

Второто място по отток зае ETHA от BlackRock, оттокът от който беше $199,9 милиона. Единствено криптофондовете ETHE и TETH отчетоха малък приток на капитал.

Институционалите миналата седмица също изтегляха средства от фондовете за биткойн-ETF. Общият отток на капитал от такива инструменти беше $903 милиона.

Първото място по отток зае FBTC от Fidelity, от който излязоха $330,4 милиона.

Институционалните инвеститори изтегляха средства на фона на падането на стойността на биткойна и етер около 8%.

На пазара Ethereum-ETF малък приток отчетоха единствено фондовете ETHE от Grayscale и TETH от 21Shares.

Аналитиците прогнозират подобряване на ситуацията през октомври, ако SEC одобри излизането на американския фондов пазар на ETF за Dogecoin, Solana, XRP и Litecoin.

Инвеститорите анализират последствията от старта на нови инструменти и могат да увеличат капиталовложенията си в крипто-ETF, ако ги считат за перспективни.

3. Ниска мрежова активност отслабва волатилността на ETH

През втората половина на септември мрежовата активност на Ethereum остава слаба.

Според данните на службата EtherScan, среднодневният брой транзакции в блокчейна падна до 1,404 милиона. В средата на месеца той надвишаваше 1,8 милиона на фона на покачването на стойността на етер.

• Обикновено отслабването на мрежовата активност е придружено от корекция на курса и свиване на диапазона на колебанията на криптовалутата, напомня екипът на MEXC Research.

Въпреки че ETH смог да се покачи над $4000, адресната активност остава ниска, което показва липса на подкрепа, която е необходима за преодоляване на основните зони на съпротива.

Натискът върху актива се засилва не само заради отлива на средства от Ethereum-ETF. Още един негативен фактор е подготовката на инвеститорите за изтегляне на ефира от депозитния договор. ETH 2.0.

Приблизително след 37 дни на потребителите ще им бъде достъпна партида ETH на стойност $8,89 млрд. В този момент се очаква отключването на 2,167 милиона ефира. Инвеститорите ще получат монетите си и могат да ги изпратят на борси за последваща реализация.

С оглед на факта, че алткойнът все още се търгува над $4000, много трейдъри могат да продадат ETH в рамките на реализация на печалбите. Ако натискът през октомври-ноември наистина се засили, криптовалутата рискува отново да падне под $4000.

Данните за забавяне на темповете на отлив на ETH от борсовите адреси косвено показват подготовка за сброс.

Според оценката CryptoQuant, броят на транзакциите в блокчейна за изтегляне на средства от търговските площадки е спаднал до минимално ниво от 2018 година.

В резултат на това борсовият баланс на эфира се стабилизира, а рисковете от нови продажби могат да се влошат, отбелязват наблюдателите.

Отказ от отговорност: Тази информация не е съвет за инвестиции, данъчно облагане, правни, финансови, счетоводни, консултантски или каквито и да било други свързани с тези услуги, нито е съвет за покупка, продажба или държане на каквито и да било активи. MEXC Обучение предоставя информация единствено за справочни цели и не е съвет за инвестиции. Моля, уверете се, че напълно разбирате всички рискове и проявявате предпазливост при инвестирането. Платформата не носи отговорност за инвестиционните решения на потребителите.