Aave, mərkəziyetsiz maliyyə (DeFi) bazarında yerləşdirilmiş ən iri protokollar siyahısına daxil olur.
O, DeFi kreditləşmə bazarında dominant mövqeyə çatdı. Bu sahə, mənbələrə girişin asanlaşması səbəbindən ən perspektivli istiqamətlərdən biri halına gəlir.
2025-ci ilin yazına qədər Aave layihəsi təxminən 47 milyard dollar həcmində rəqəmsal aktivlər topladı. 2024-cü ilin əvvəllərində blloklanmış tokenlərin (TVL) dəyəri 8 milyard dollar olaraq qiymətləndirildi.
DeFiLlama-nın məlumatlarına görə, Aave’nin mütləq əksəriyyəti Ethereum-da saxlanılır – $33,711 milyard. Top-5 şəbəkələrə Arbitrum, Base, Avalanche və Polygon da daxildir.
Aave-də TVL-nin sürətlə artması cari ilin iyun ayından müşahidə olunur. Bir çox analitiklərin fikrincə, bu meyl, institusional kapitalın ekosistemin genişlənməsində iştirakı nəticəsində baş vermişdir.
Bütün göstəricilər üzrə partlayıcı artım
Aave protokolu TVL, kreditləşmə və əməliyyatlardan əldə edilən gəlirlər daxil olmaqla, demək olar ki, bütün istiqamətlərdə güclü artım nümayiş etdirib.
Token Terminal-ın məlumatlarına görə, yuxarıda göstərilən göstəricilər son bir ildə təxminən 3-4 dəfə artıb.
Aave-in kreditləşmə bazarında partlayıcı artımına parlaq bir nümunə oldu. Onun bu müddət ərzindəki ümumi dövriyyəsi 32 milyard dollardan 100,2 milyard dollaradək 3,13 dəfə artıb.
DeFi kreditləşmə bazarının 64%-i ($64,6 milyard) Aave-da yerləşir və mütəxəssislər hesab edir ki, biz investorlara yeni kapital cəlb etmə sisteminə keçidin yalnız ilk mərhələsini müşahidə edirik.
Gələcək 10 il ərzində biz depozit həcmlərinin əhəmiyyətli dərəcədə artdığını görəcəyik. DeFi kredit protokolları, birincisi, Aave, dünyanın ən iri bankları olacaqdır.
Bu sektorda artımın bir neçə amilini qeyd etmək olar.
1. Azad kapitala giriş (İnternete çıxışı olan istənilən yerdə vəsait cəlb edə bilərsiniz və kredit verə bilərsiniz).
Kredit verənlər üçün cəlbedici şərtlər (Protokollarda vəsait yerləşdirmə şərtləri kommersiya bankları ilə müqayisədə daha sərfəlidir, burada gəlir dərəcələri illik 1-dən 3%-dək dəyişir).
Vəsaitləri 24/7 rejimində və bank sektorunda tələb olunan kağız işlərini olmadan cəlb etmək mümkündür.
Kosmosda kripto valyuta, tokenləşdirilmiş aktivlər, o cümlədən NFT-lər kimi girov istifadə etmə imkanı.
Qlobal infrastrukturun yaradılması (DeFi kreditləşmə bazarına x hedge fondları, banklar, korporasiyalar, suveren və pensiya fondları, eləcə də sığorta şirkətləri, qeyri-kommersiya təşkilatları, universitetlər və hətta bəzi hökumətlər daxil olmağa başlayır).
Aave bazarda dominant olsa da, hər bir potensial borcalan digər protokolların təqdim etdiyi kreditləşmə şərtlərini nəzərdən keçirmək hüququna malikdir.
Müsabiqənin fonunda ekosistemlər, mümkün qədər çox istifadəçini cəlb etmək üçün siyasətləri yumşaldacaq.
TVL-in artımı – institusional marağın göstəricisi
20 avqust 2023-cü il tarixində Aave protokolunda bloklanan rəqəmsal aktivlərin dəyəri təxminən 47 milyard dollar idi. Keçən ilin əvvəllərində bu məbləğ cəmi təxminən 8 milyard dollar idi.
TVL-in artımı, mərkəzsiz kreditləşmə layihələrinə artan institusional marağı əks etdirir.
İnvestorları yalnızca sərfəli maliyyə şərtləri və daha sərbəst vəsait təminatı mexanizmi cəlb etmir, həm də smart müqavilələrin şəffaf icrası. Kredit verən və borc alan real vaxtda şərtləri və kapitalın hərəkətini izləyə bilərlər.
Aave-in payına düşür təxminən 80% bütün ödənilməmiş borclardan Ethereum şəbəkəsində. Unikal borcalanların sayı artıq 1000 istifadəçini keçib. Onlar vəsaitlərin müxtəlif formalarından fəal istifadə edirlər. Protokol böyüməyə davam edir, eyni zamanda iri kapitalın iştirakının genişlənməsi hesabına.
Son illərdə institusional investorlar yalnızca DeFi layihələrini daha diqqətlə izləməkdə qalmayıb, həm də onların imkanlarını sınaqdan keçirməyə başlayıblar. Biz yeni qlobal maliyyə infrastrukturasına keyfiyyətli keçid prosesini müşahidə edirik. Onun ayrılmaz hissəsini kriptovalyuta birjaları təşkil edir.
Əvvəlcə DeFi sənayesi əsasən spekulyativ ekosistem kimi tanınsa da, indi bu, investorların maraqlarını qorumaq üçün ümumi qaydaların müəyyən edilməsi ilə maraqlanan yeni münasibətlər formasına çevrilib.
DeFi kreditləşməsi Aave-də nə qədər artacaq?
DeFi bazarında vəsait cəlb edən borcalan, onları Apple kimi nəhənglərin səhmlərini almaq üçün də istifadə edə bilər. Bunun üçün KYC prosedurolarını keçmək və ünvana təsdiq almaq lazımdır.
Sonra sizin tokenlərinizi ABŞ dollarına çevirən bir broker seçmək lazımdır. Konversiya haqqı təxminən 0,5%-2% + broker komissiyası 0,1-0,5% təşkil edəcək.
Aave qısa və uzun müddətli faiz dərəcələri ilə 4-6% illik kredit verir. Əsas üstünlüyü odur ki, faiz dərəcələri hamı üçün eyni olacaq. Yəni, kredit verən üçün sizin hansı ölkədə yaşamağınız tamamilə əhəmiyyətsizdir.
Hal-hazırda ABŞ-ın ən iri on korporasiyasının toplam bazar kapitallaşması $23 trln-dən artıqdır.
Əgər yaxın beş il ərzində bu kapitalın ən azı 10%-i blokçeyinə keçsə, DeFi kredit bazarı $2,3 trln-ə çatacaq. Əgər bu vəsaitlərin ən azı 10%-i Aave protokoluna daxil olarsa, onun dövriyyəsi $230 mlrd-a yüksələcək.
Lakin bir çox müşahidəçilər hesab edir ki, Aave-də kreditləşmə 2030-cu ilə qədər əsignifikant şəkildə artacaq və $500-700 mlrd-a çatacaq.
Protokolun likvidliyi layihənin öz resursları ilə dəstəklənir. Ehtiyatlar artıb 270 mln-dan çox, bu isə Aave-ni ən iri və etibarlı ekosistemlərin siyahısına daxil edir.
Protokolun əsas tokeni – AAVE $270 səviyyəsində ticarət olunur, rəqəmsal valyutanın kapitallaşması $4,266 mlrd-dır (CoinGecko məlumatlarına görə). 2021-ci ilin mayında moneda tarixi maksimuma çatdı – $667,69, o zaman 2020-ci ilin noyabrında isə $26,02 qiymətində ticarət edirdi.
Protokolun likvidliyi həmçinin $6 mlrd-dan çox USDC stabilcoinlərinin böyük həcmi ilə dəstəklənir, analitiklər qeyd edirlər. Böyük kapital hələ ki, mərkəzləşdirilməmiş maliyyə bazarının imkanlarını test edir. Ancaq bu sektor ABŞ-da qanuniləşdirilərsə, Wall Street maliyyə bazarlarını idarə etmək üçün daha bir kanal əldə edəcək.
Крупный капитал пока только тестирует возможности рынка децентрализованных финансов. Но если этот сектор будет легализован в США, то Уолл-Стрит получит еще один канал для управления финансовыми рынками.
mənbələr – Aave, CoinGecko, The Block, DeFiLlama, Token Terminal, X
MEXC-ə qoşulun və bu gün ticarətə başlayın
